Hoje vi o assunto sendo apresentado 3 vezes, de formas diferentes, mas todas elas me levaram a escrever esse post. A dúvida principal era: Posso usar títulos do Tesouro Direto como parte integrante do meu Colchão de Segurança ?

Vendo que essa poderia ser uma dúvida mais geral achei por bem desenvolver um pouco melhor o tema. Vamos lá !

Tesouro Direto = Renda Variável

Sim, acredite se quiser, os títulos do Tesouro Direto, sinônimo de renda fixa e tranquilidade no investimento podem ser considerados como ativos de renda variável. Como ? Fácil !

Quando você compra um título, seja qual for NTN-C, NTN-B, NTN-F, LTN ou LFT, você escolhe a taxa de retorno e sua data de vencimento. Você está assegurado que receberá o capital investido + juros no dia do vencimento. (no caso das NTN receberá um fluxo semestral + o capital investido)

Perfeito, investimento de renda fixa sem igual. Sim, mas somente se você esperar até o dia do vencimento … se precisar do capital em algum outro momento antes dele o negócio é diferente. Se for resgatar o título antes de seu vencimento terá que se submeter aos caprichos do mercado, poderá receber um valor superior ao investido ou inferior a ele. (tá parecendo bolsa não é mesmo ?) É a parcela de renda variável do Tesouro Direto.

Renda Fixa – se aguardar até o dia do vencimento do título

Renda Variável – se precisar vendê-lo antes vencimento

Não é tão líquido assim …

Além do fator renda variável, os títulos do TD têm outra desvantagem: não são tão líquidos assim …

Como bem lembrou o amigo Playbr lá no fórum, os títulos só podem ser resgatados às quartas, se precisar da grana em qualquer outro dia da semana a pessoa estará com um belo problema …

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Pergunta:

Estou começando uma nova fase na minha vida, onde minhas receitas são maiores que minhas despesas. Com isso estou iniciando meus estudos em investimento e em mercado financeiro e seu blog tem sido uma valiosa ferramenta, minha meta é em abril ter uma taxa de poupança mensal de 10% e em dezembro chegar a 20%.

Minha dúvida é o seguinte:
Meu primeiro objetivo é criar o colchão de segurança. Decidi que inicialmente meu objetivo seja alcançar nesse colchão um valor equivalente a 3x meu salário líquido. correto?

Segundo passo, seria investir a grana que conseguir poupar após criar o colchão.
Fiz o teste pra descobrir meu perfil e indicou que sou de perfil moderado. Sendo assim li que a regra de 100 vale pra mim, ou seja, poderia investir 71% em RV e 29% em RF (hoje tenho 29 anos).

Minha principal dúvida consiste na renda fixa. Por quê? Porque trabalho numa empresa de economia mista que um dos benefícios é ter plano de previdência privada onde eu contribuo com 8% do meu salário bruto e ela entra com o mesmo valor. Penso que teoricamente já tenho 100% de rendimento por ter essa contribuição da empresa. Sendo assim, eu precisaria ainda investir em renda fixa, ou posso considerar a previdência privada como uma renda fixa e todo dinheiro que conseguir poupar direcionar para o mercado de renda variável ?

Nesse plano eu pago uma taxa de carregamento de 4% e não cobra taxa de administração.
A segunda dúvida é se vale a pena guardar durante o ano 4% do salário bruto e fazer no final do ano um aporte para atingir o limite máximo de 12% para abatimento no IR, já que faço a declaração completa.

Desde já agradeço pela atenção recebida.

Guilherme

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Pergunta:

Eu moro na Irlanda e consegui enviar pro Brasil 20.000 reais quando o euro valia cerca de 2.5 a 3 reais, mas agora só sobrou 10 mil que com certeza não vou usar ate setembro…

Qual seria a melhor opção entre renda fixa, acoes ou aluguel de acoes para eu poder ganhar algo sobre este dinheiro que esta na poupança?

Conheci o site hoje e gostei, estou a horas lendo e não paro de aprender, já estou seguindo no twitter e percebi que vou viciar nele, da pra aprender muuito.
Desde já agradeço.

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Certo dia, li em algum lugar uma história que foi muito difundida e não me lembro onde li. Esquecimento maior por razões éticas. Essa história dizia mais ou menos assim:

“O investidor Arnaldo arrumou o primeiro emprego…. aplicou 300 reais em 1996, que era 20 % do seu salário pois ele ganhava R$ 1500,00. Aplicou os R$ 300,00 na ação Vale do Rio Doce e começou a fazer aportes mensais nesse valor…”

A história era linda, cheia de detalhes e vários investidores adoraram lê-la. Todos que a leram comentam até hoje e alguns investidores se iludiram com esse método achando que iam ficar milionários. Ficou famosa e quem a escreveu também.

Onde está o erro?

Simples: a deficiência da Matemática e o poder de compra.

Na história dizia que Arnaldo tinha 22 anos e conseguiu o primeiro emprego de Engenheiro. O piso salarial de um Engenheiro na época era de oito salários mínimos em 1996. O equivaleria a R$ 800,00. Para você ter uma ideia como os “R$ 1500,00” dele era um salário alto, neste ano, o salário seria maior que o do Deputado Estadual da época.

É como você tivesse 22 anos de idade e recebesse hoje 15 salários mínimos no seu primeiro emprego. Ou seja, você receberia mais que 7 mil e seiscentos reais no primeiro emprego.

Mesmo assim, considerando como real esse caso, ele aplicou mensalmente 20%. O que equivale aos dias de hoje, Mil e quinhentos reais mensalmente. Para provar isso verifico que o salário mínimo era 100 reais. Vamos calcular:

100 —510 (salario atual)

300 – X

100x = 510 ● 300

x= 153000/100

x = 1530 (Mil quinhentos e trinta reais)

Legal, verificamos nesse “conto de fadas” que ele, Arnaldo, no “primeiro emprego”, com 22 anos, teria que colocar na Vale5 o equivalente a 1 mil e quinhentos reais mensalmente. E que ele recebia quase o dobro do piso de Engenheiro no primeiro emprego. Que sorte não? 🙂

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Quem leu o meu primeiro livro finalizado em 2007 tem a minha forma de pensar com relação aos investimentos em bolsa. O livro segue algumas trajetórias do investidor pelo Home Broker, muitas vezes não relatadas cronologicamente de forma correta. Mas indica a minha forma de pensar e a conclusão em relação a perdas e métodos de investimentos.

No final, relato a minha conclusão que o método de longo prazo é o melhor a ser adotado. E que você deve ficar fora nos “momentos auges” de crises.

O método de longo prazo é um investimento excelente, mas algumas pessoas ainda acreditam que ficarão ricas fazendo pequenos aportes insignificantes mensalmente. Eles acreditam porque leram em alguns livros e sites de finanças:

“Invista pouco e com o tempo terá muito”

Existe muita lenda por aí. Uma das lendas que foram criadas e implantadas no inconsciente coletivo foi relatada por um famoso economista em seu livro que virou best seller, que não citarei seu nome aqui, por questões éticas. (vide nota)

Outros sites, falam sobre esse assunto, também de forma totalmente equivocada.

Os exemplos trabalham com a linha de raciocínio do “invista pouco e terá muito”.

O LIVRO dá todos os detalhes de uma pessoa, que ele mesmo criou, para demonstrar a sua linha de raciocínio. Apesar de dizer que essa pessoa existiu, vou provar para vocês, através da Matemática, que foi uma criação. Uma fantasia. Muito mal planejada matematicamente por sinal. Mas muitos acreditam nesta fantasia e acreditam até hoje que essa “pessoa” existiu.

Outros sites, falam sobre esse mesmo assunto, também de forma totalmente equivocada. Vejam como eles relatam suas conclusões de “longo prazo”.

Exemplo 1: O fórum

“Se você tivesse investido 10 Mil em 1999 na Usiminas hoje estaria com 2 Milhões…” – vide bibliografia.

Exemplo 2: O livro

No caso do livro, ele começa o capítulo assim:
“se você investisse trezentos reais em 1996 estaria milionário em 2008…” e por aí vai.

Só que a pegadinha que poucos percebem é que esse valor, citado no livro, parece pouco, com o olhar de agora. Mas se analisarmos “o poder de compra” da época, era muito dinheiro.

Exemplo 3: Outro site

“Um estudo que tenho comigo, bem simples e resumido, prova: se você investisse R$ 300,00 todo mês, de 1996 à 2008 – 12 anos, reinvestindo todos os dividendos ganhos nesse período, você teria disponível, perto de R$ 1.200.000,00 (hum milhão e duzentos mil Reais)!!! E na poupança? Nem fiz as contas…” – vide bibliografia

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